浙江互联网金融联盟联合主席、浙江大学互联网金融研究院院长贲圣林

当前，世界进入新格局，中国进入新常态。向外看，新工业革命将世界引入“新经济”时代，并引发了新的国际分工和国际格局。向内看，在“一带一路”战略和亚投行落地进一步激发经济发展活力的背景下，中国经济持续转型升级，进入“全民创新、万众创业”时代。

中国经济转型升级需要拥抱新经济，中国企业创新发展需要适应新常态，而新常态则呼唤新金融。互联网金融作为新金融的代表正是新常态下的新机遇，近年来在中国取得长足发展，P2P、众筹、第三方支付等模式呈爆发式增长态势。

而在众多互联网金融模式中，P2P当前在中国平台数最多、增长最迅速、风险暴露最多。因此，可以说P2P是整个互联网金融发展的“风向标”和“晴雨表”，值得特别关注和专门研究。

P2P行业在中国的现状

1. P2P全国版图

浙江大学互联网金融院大数据团队统计数据显示，在全国2189家P2P平台中，有85%的平台集中于广东、北京、山东、浙江、上海五大省区，地域集中度高，西部等偏远省份的发展相对落后。与此同时，目前仍在正常运营的平台共有1363家，出现跑路和提现困难的问题平台共有826家，问题平台比例高达37.7%，而海南、山东、广西成为问题平台的“重灾区”。特别值得注意的是，由于冒烟指数和其他监控手段的有效实施，北京P2P行业的总体风险控制实现了很好的管控。这提醒我们，只要合理监管、有效防范，P2P行业的总体风险是可控的。P2P行业在促进社会经济发展的同时，其带来的系统性风险也能够逐步的释放与降低。

2. P2P年龄结构

截止至2015年9月，

全国1363家正常运营的P2P平台的平均上线时间为1.39年，其中成立于2007年的拍拍贷“年纪最大”，成立至今已有8.37年，红岭创投、诺诺镑客等知名平台的运营时间也超过5年。而绝大多数的平台则较为年轻，目前全国有超过1000家平台的上线时间短于2年。管理经验和风控能力的相对缺乏也逐渐成为这些平台运营中所面临的问题。

3. P2P吸金地图

在吸金能力方面，广东省独占鳌头，截至2015年9月，省内P2P平台总注册资本超过249亿元人民币。在全国范围内，共有900多亿元的资本涌入P2P行业，数量庞大。但单个平台注册资本主要集中在500万以下，资金分布较为分散。截至2015年9月，已跑路平台总注册资本超过215亿元，风险呈现放大化的姿态。如何把握资金质量、将资金集中在安全稳定的平台上仍是需要关注的重点。就各省情况来看，广东省“吸金质量”最高，单个平台平均注册资本超过5600万元，而山东省的P2P发展趋势虽猛，平台数量多，但是单个平台注册资金较少，平均仅为2100万元。大量问题平台的出现，让P2P行业显示出“鱼龙混杂”的局面。如何净化行业环境，集中资金规范发展，成为未来的一大挑战。

4. P2P社交圈

在互联网+的时代背景下，全国目前1363家正常运行的平台中，有67%的与其他各类机构达成了战略合作伙伴关系，而合作伙伴的类型主要包括第三方支付平台、金融机构、风投机构、媒体企业等。通过与这些机构的合作，P2P平台企业打开了新的发展的空间、拓宽了原有的业务范围与种类。不同的合作模式的出现，可能成为未来P2P平台新商业模式演化和发展的触发点，增加了P2P行业的多样性；同时引入战略合作伙伴也可以加强平台的透明度和与互相监督，有益于P2P行业整体的健康发展。

在浙江省的全部P2P借款人中，有51.3%都是小微企业，20.6%是个体商。资金用于创业活动或小微企业相关活动的借款占总量的90%以上。总体来看，P2P仍是普惠金融的一种主要形式，服务于大众创新、万众创业。P2P的借贷需求也主要来自于小微企业，传统金融服务在一定程度上难以满足小微企业的融资需求，而P2P的出现一方面很好的满足了小微企业融资需求、激活了创业；另一方面，也增加了投资的多样性和经济发展的多样化。P2P企业应当小微企业之间形成高效沟通、合理配置资金，达成更进一步的服务与伙伴关系。

5. P2P年龄结构

最后，诚信度也是衡量一个平台好坏与否的重要标准、是P2P平台发展的基石和根本。目前，只有1/5的P2P平台有风险准备金，1/4的平台有资金托管，不到50%的平台能够提供保障。这就说明我们的金融业、银行业还有更多机会给他们提供更多服务，也能更好地促进P2P行业发展。